Clasificación de un instrumento emitido: pasivo financiero, instrumento de patrimonio o instrumento compuesto: Warrants

Contexto

Verdane SA (entidad ficticia) cierra sus cuentas a 31 de diciembre de 20X6. El preparador elabora el expediente de los instrumentos emitidos y de los saldos bancarios del ejercicio, sometido a una revisión: acciones preferentes, warrants, participaciones reembolsables, obligación convertible, dividendos y compensación con un banco. Simulación pedagógica: el rastro de revisión del expediente (preparación, notas del revisor y aprobación final) se simula con fines de demostración; no constituye ni una revisión real ni una validación del contenido.

Misión

Clasificación de las acciones preferentes, los warrants y las participaciones reembolsables

Objetivo del papel de trabajo

Recoja los términos contractuales del instrumento, las cláusulas de liquidación, los hechos condicionales, la moneda del precio de ejercicio y, en su caso, los derechos de reembolso del tenedor. La clasificación se basa en estos términos y no en la intención de las partes ni en la denominación del instrumento; los importes y los términos son datos del caso y la clasificación sigue siendo un juicio motivado.

Preguntas del expediente tratadas en este papel de trabajo

• Clasifique las acciones preferentes reembolsables.
• Clasifique los warrants.
• Clasifique las participaciones reembolsables a la vista del dictamen jurídico.

• NotaPerfil de la sociedad y convenciones del casoAbrir
• ContratoAcciones preferentes y warrantsAbrir
• ContratoCondiciones de la obligación convertibleAbrir
• NotaTipo de un pasivo similar sin opción de conversiónAbrir
• ContratoParticipaciones reembolsablesAbrir
• ActaDividendo de las acciones ordinariasAbrir
• ContratoBanco Elvane: saldos y acuerdo de compensaciónAbrir
• NotaDictamen jurídico sobre las participaciones reembolsablesAbrir
• FacturaFactura de patrocinioAbrir